保监会:偿二代全面实施 效果良好

近日，保监会完成了今年第2季度偿二代风险综合评级工作，这是偿二代体系下的风险综合评级制度的首次运行，标志着偿二代三个支柱所有监管标准全面实施。自2016年1月偿二代正式实施以来，保监会全面推进偿二代实施工作，持续强化偿付能力监管，行业整体偿付能力保持充足稳定，偿二代实施达到良好效果。

第2季度偿付能力数据和风险综合评级结果显示，全行业偿付能力充足稳定。一是行业偿付能力充足率较高。今年6月末，产险公司、寿险公司、再保险公司偿二代下的平均综合偿付能力充足率分别为 278%、250%、418%，平均核心偿付能力充足率分别为255%、227%、418%，均远高于100%和50%的达标标准。二是达标公司的数量和资产占比均接近100%。6月末仅有3家小型保险公司不达标，达标公司的数量占比达98%，资产占比达99%。三是资本实力逐步提高。全行业6月末的偿付能力溢额为19054亿元，比年初增加649亿元，增幅为3.6%，行业抵御风险的能力不断增强。四是从风险综合评级看，按照偿二代监管标准，160家保险公司中，风险低的A类公司和B类公司分别为54家和103家，合计占比达98%；风险较高的C类公司和D类公司分别为1家和2家，合计占比仅为2％。

今年以来，保监会积极推进偿二代实施工作，实现了新旧体系的平稳过渡。

一是偿二代下风险综合评级（IRR）制度首次运行。风险综合评级是偿一代分类监管的升级版，建立了定量监管和定性监管相结合的监管机制，综合考虑保险公司量化风险和难以量化风险，是对保险公司风险状况最全面的评价。今年第2季度，保监会相关部门和36个保监局首次按照偿二代风险综合评级标准，对160家保险公司进行了全面评价，进一步提升了偿付能力监管的针对性和有效性。

二是首次开展全行业风险管理能力的监管评估。偿二代第二支柱的偿付能力风险管理要求与评估（SARMRA）是提升公司风险管理能力、促进行业转型升级的重要手段。SARMRA建立了保险公司风险管理能力与资本要求相挂钩的激励约束机制。风险管理能力强的公司，资本要求会降低，最高可降低10%；风险管理能力差的公司，资本要求会提高，最高可提高40%。今年6月，保监会发布2016年保险公司SARMRA评估方案。按照方案，保监会组织36家保监局对所有保险公司开展了SARMRA监管评估，目前评估工作推进顺利，计划在今年年底前全部完成。保险公司编制今年4季度偿付能力报告时，将根据本次SARMRA评分，计算最低资本要求。

三是提高偿付能力信息透明度和市场约束力。按照偿二代第三支柱市场约束机制的要求，保监会指导保险公司在公司官网和中国保险行业协会网站上，公开披露了今年第1季度和第2季度的偿付能力季度报告摘要，获得了新闻媒体、保险消费者、证券分析师等相关方的广泛关注，市场监督约束作用得到有效发挥。

四是强化偿付能力监管的刚性约束。2016年上半年，保监会在原有已采取监管措施基础上，对偿付能力风险较大的公司下发了4次监管提示函，对偿付能力充足率不达标公司和分类监管评级为C、D类的公司采取了严厉的监管措施，其中限制投资范围1家次，暂停增设分支机构1家次，停止开展新业务1家次，及时防控了行业风险。

从偿二代实施情况看，达到了制度设计初衷，取得了良好效果。一是科学全面地反映了保险公司的风险。与偿一代相比，偿二代能够更加全面反映保险公司的产品、投资、再保险等风险，风险识别能力显著增强。比如，在偿二代试运行初期，全行业偿付能力不达标的公司有13家，高于偿一代下的2家。偿二代下不达标公司普遍存在业务结构不合理、高风险资产占比较高等问题，表明偿二代风险覆盖全面，具备较强的风险识别和预警能力。二是促进行业转型升级。偿二代以风险为导向，督促保险公司在业务发展的同时，统筹考虑风险和资本。偿二代实施以来，保险公司的产品结构、业务品质、资产质量不断优化，资本内生能力显著增强。2015年以来，保险业在高速增长的同时，全行业偿付能力保持了充足稳定，不达标公司持续减少，已由偿二代运行初期的13家减少到2季度末的3家。三是支持保险业市场化改革。偿二代为保险市场化改革提供了有效的监管工具。近两年，保监会积极推进保险产品条款费率、资金运用的市场化改革，在“放开前端”的同时，偿二代在“管住后端”方面发挥了实效，及时反映监测了有关风险变动，保险业未出现系统性和区域性风险。四是提升我国保险业国际影响力。偿二代为我国保险监管在国际规则制定中发出中国声音、注入中国元素提供了坚实的基础和必要的条件。通过偿二代的国际交流和合作，我国保险业和保险监管的国际影响力不断提升。例如，国际保险监督官协会（IAIS）在全球保险资本标准（ICS）中，利用偿二代数据，为中国单独增加了分组和相应的风险因子。

下一步，保监会将继续贯彻落实十八届三中、四中、五中全会精神和新国十条要求，以偿二代实施工作为核心，加强偿付能力监管力度，防范各类偿付能力风险，促进行业健康发展。